净利超万亿元！大行业绩看点多多，四家大行高管详解新变化
上证报中国证券网讯 过去的一年里，尽管面临纷繁复杂的国内外经济形势，各大银行凭借稳健提升的经营管理水平、加速创新转型的决心和行动，依然收获了亮眼的业绩表现，多家大行净利润增速创下近年新高。
2018年，国内五大行合计实现的归属股东净利润打破万亿大关。工、农、中、建、交行去年的归属股东净利润分别为2976.76亿元、2027.83亿元、1800.86亿元、2546.55亿元和736.30亿元，同比增速分别为4.06%、5.09%、4.45%、5.11%和4.85%。
而作为国有大行“新成员”的邮储银行，2018年该行实现归属于股东净利润523.11亿元，同比增长9.71%。
在晒出亮眼成绩单的同时，农业银行、中国银行、交通银行和邮储银行高管今天又在业绩发布会上回应了不少市场关心的热点。
具体涉及理财子公司的筹备进展、邮储银行回A进程、虚拟银行牌照等，以及事关各行经营的核心要点，甚至还有银行高管在发布会上推荐自家股票的价值。
农业银行：2019年力争债转股达1000亿元
刚刚被任命为农业银行副行长的湛东升在业绩发布会上提到，2019年，该行将继续加大债转股实施力度，力争债转股实施项目达到1000亿元以上。
（1）农行股票你值得拥有
对于普通投资者关心的分红问题，农业银行副行长张克秋说，农业银行一直保持较高的分红比例，一直把股东回报、长期价值作为努力的方向。
“当然，我们也很关注股价变化，但更侧重基本面。”她表示，从市值变化来看，农业银行跑赢大势。从农业银行管理层努力方向来讲，将持续重视股东回报，会保持相对稳定、同业可比的分红水平。“推荐农业银行股票值得拥有，非常值得长期配置，这也是我们努力的方向。”
（2）市场化债转股去年签约达3400亿元
湛东升在会上介绍称，截至去年末，该行市场化债转股累计签约56户集团，金额达到3400亿元，其中落地实施项目76户，金额906亿元，全年新增落地债转股实施项目61个，金额是504亿元。去年7月定向降准政策落地后，推动该行实施44个落地项目。
（3）理财新老转型符合预期
谈到理财子公司，农业银行副行长张克秋在业绩说明会上表示，筹建理财子公司将是今年上半年重点工作，主要聚焦在制度建设、系统建设、人员资源配备等，理财业务的转型计划和转制计划也在按照方案有序地推进中。
2018年，农业银行理财规模总体稳定，新老转型压降有序，符合预期。
张克秋表示，该行理财收入有所下降，原因有以下几点：一是因行业性监管政策调整，行业理财产品规模增速趋缓；二是非标资产受限，占比下降；三是受到市场影响，权益类资产收益率下降。但整体仍符合预期，预计2019年理财收入将总体稳定。
中国银行：将构成大资管体系
不仅理财子公司筹备公司进展顺利，中行理财子公司还将与“兄弟”资管机构构成中行大资管体系。
（1）理财子公司筹备顺利
“去年底银保监会正式批准中国银行筹建理财子公司，中国银行按照监管规定从风险治理、运营、科技体系、人力资源配置等方面开展工作，目前进展顺利。”中国银行业务管理总监郑国雨表示。
他表示，资管新规发布以来，中国银行持续推进理财业务转型。整体来看，该行理财业务发展平稳，理财业务收入和其他同业一样有下降，但是规模上保持了平稳。
（2）资管机构协同联动
郑国雨表示，银行理财子公司不仅可以投资固定收益类、权益类资产，还可以投向非上市公司股权，投资范围较广，而且发行方式包括公募和私募，与集团内的基金公司、券商资管适应的监管范围、产品结构上有一定的区别，可以满足不同风险偏好。
因此，银行理财子公司可以与公募基金、券商资管一起，共同构成中国银行大资管业务和产品体系，可以更好地满足客户需求，带动业务发展。
他还表示，未来，中国银行将加强理财业务与其他业务的协调，主要从以下方面入手：
发挥战略协调效应，围绕支持小微、民营企业、普惠金融发展、长三角、粤港澳大湾区建设等国家政策导向和市场热点，构建有差异、有亮点的理财产品线；境内外机构合作，推出多样化跨境资管产品；发挥客户协同、科技协同效应等。
（3）将设立金融租赁公司
除了理财子公司，还有金融租赁公司也在路上。
中国银行行长刘连舸透露，中国银行完善综合经营牌照，推动设立了金融租赁公司。并且启动了理财子公司和金融租赁公司的筹备、设立工作。
（4）净息差上升6个基点
中国银行副行长吴富林在会上表示，2018年该行净息差是1.90%，比2017年全年上升6个基点。分季度看，各个季度的净息差是逐季增长的，势态比较良好。息差的改善，主要得益于狠抓国家宏观调控政策的落实、积极应对利率市场化的挑战、充分用好全球化业务特色优势。
“展望未来，受市场环境变化的影响，净息差存在一定的下行压力。”吴福林提到，一是美欧主要经济体货币政策正常化步伐放缓，对该行外币净息差带来一定影响。二是利率市场化的深入推进、资本市场的发展，加快了资金形态的转化，加剧了银行间的存款竞争，会对银行的存款成本控制带来一定的压力。
对此，中国银行将持续优化资产结构，提升产品和服务品质，努力控制负债成本，尽可能降低市场环境变化带来的冲击，从而向客户提供优质服务，为投资者带来良好回报。
交通银行：筹划并积极争取虚拟银行牌照
交通银行副行长侯维栋今日在该行2018年度业绩新闻发布会上表示，交通银行香港分行正在筹划并积极争取虚拟银行牌照，目前该行在线上线下做了大量工作。
侯维栋还表示，虚拟银行未来将成为商业银行提供新业务的增长点。
首先，虚拟银行的股东选择，主要通过和其他机构联合，来创造场景服务；其次，虚拟银行大大减轻了商业银行运行成本；再者，虚拟银行可以大大增强银行与客户之间的粘性。
此外，“交通银行理财子公司正在准备开业前的工作，比如完善公司治理体系、管理体系，同时研究了董事会和监事会人选。”交通银行副行长吕家进表示，交通银行已经全面启动理财子公司的IT系统建设，建立健全制度体系、管理业务制度，充实人才队伍。未来，交通银行的资管中心和理财子公司将同步并行，但会把资管中心的部分职能委托给理财子公司。
另外，交通银行董事长彭纯提到，该行近期已与邮储银行进一步探讨了战略合作协议的深化和扩充问题，未来两家银行将会合作得更好，优势互补。
邮储银行：正积极有序推进A股IPO工作
目前，邮储银行是唯一一家尚未在A股上市的国有大行，市场对该行将于何时完成两地上市十分关心。
在业绩发布会上，中国邮政集团公司总经理、邮储银行拟任董事长张金良表示，邮储银行目前正积极有序推进A股IPO工作，这将有利于进一步完善公司治理体系，打通境内外资本市场，增强抵御风险能力，为未来业务发展提供强大支撑。
“作为最年轻的国有大型商业银行，邮储银行在未来很长一个阶段仍将处于成长期，各方面潜力会随着成长和进步逐步释放，我们有信心、也有能力在未来继续保持快速增长。”邮储银行副行长张学文表示。
“邮储银行是非常有特色的一家银行，我们将持续巩固并充分发挥自身优势。”张金良表示，第一个特色是坚持服务社区、服务中小企业、服务“三农”这三大定位。
“第二个特色是独一无二的‘自营+代理’的经营模式。”据他介绍，邮政集团有32000个网点接受邮储银行的委托，代理储蓄、代办理财和基金等基础性银行业务，邮储银行按照市场化原则向邮政集团支付代理手续费。
这是非常特殊的制度化安排，邮储银行H股上市时已经向市场做了充分披露。这一制度化安排给邮储银行带来了客户、渠道和资金优势。
此外，张金良表示，邮储银行的资本充足率比其他国有大行要低，所以要树立资本节约的理念，把资源配置在资本占用比较少、综合回报率比较高的业务上，比如零售业务就具备这个特征。
谈及资管新规出台对邮储银行理财转型的影响，邮储银行副行长徐学明表示，2018年邮储银行认真落实新规要求，持续推进理财业务转型，取得了阶段性成果，资产管理规模达8145亿元。未来，邮储银行将依托网络优势，发挥县域地区理财业务潜力，为县域地区广大客户提供更加优质的理财服务。
