科技创新触发证券行业新一轮转型契机

　　当前，以互联网、移动互联网、大数据、云计算、社交网络为代表的新兴网络技术，正在改变甚至颠覆金融产业。在这一变革下，我国证券行业也在积极拥抱互联网，迎来新一轮转型的契机。

　　在此背景下，中国经济信息社、中国金融信息中心、新华网、上海证券报于7月13日联合举办了“2016科技金融与证券业发展”论坛，来自监管部门、大型券商等金融机构的领导和专家共同探讨了科技金融和证券业发展路径及转型策略。

　　科技创新助推金融业深刻变革

　　在全球面临新一轮科技革命和产业变革的形势下，科技创新正在影响并改变着金融产业。

　　“科技创新是世界经济长期可持续发展的动力，科技和金融相伴相生、密不可分。”上海市金融办副主任李军表示，一方面，科技创新给金融业带来了巨大的发展机遇。以“互联网+”、智能制造等为代表的新一轮科技革命和产业革命方兴未艾，为金融业发展带来了广阔的投资领域和丰厚的投资回报。金融业同时可借助大数据、云计算、区块链等新技术，不断创新服务方式、拓展服务范围、开展普惠金融和绿色金融；另一方面，金融业的积极参与也为科技发展提供了强大的动力。

　　我国“十三五”规划纲要提出，实施国家大数据战略，把大数据作为基础性战略资源，全面实施促进大数据发展行动，加快推动数据资源共享开放和开发应用，助力产业转型升级和社会治理创新。

　　同时，大数据、云计算等信息技术正在对金融业产生革命性的影响。中国经济信息社副总裁苏会志表示，科学技术与金融业深度融合，正渗透到借贷、支付、投资、风控、征信等细分领域，不断推动金融业提升效率、降低成本，促进金融业务、业态和格局的深刻变革。

　　创新技术带来机遇和挑战

　　证券行业作为金融产业的重要组成部分，也在积极拥抱互联网，并迎来新一轮转型的契机。随着互联网和大数据技术在证券行业的进一步深入应用，技术和数据也将为证券行业提供新的发展动力。

　　传统券商纷纷加速与互联网的融合，并运用大数据不断创新产品体系，优化技术分析，提高服务水平。

　　国元证券董事长蔡咏表示，三年多来，券商基本做到了将互联网和证券公司的业务相结合。过去，券商仅仅把互联网作为一种技术，用PC终端来从事证券交易和开户。“近年来，我们都感受到，不仅需要这种技术，还要通过互联网思维来安排或重塑证券公司的许多业务。”

　　智能投顾就是创新技术影响证券行业的一个鲜明案例。近两年来，智能投顾在美国兴起。人工智能通过大数据支撑的数学模型和统计算法，对金融行业的生产方式产生了革命性的影响，甚至可能成为金融领域的重要参与者。

　　在国内，这种新兴技术也在逐步发展过程中。本届论坛上，“羽时炼金术”智能投顾系统正式向市场发布。羽时资产董事长李延刚表示：“我国本土化智能投顾APP‘羽时炼金术’的推出，意味着投顾服务3.0时代的开启，智能投顾大发展的时代已经来临。”

　　华龙证券董事长李晓安表示，证券行业正迎来新的重要发展机遇，并面临前所未有的挑战。证券业的引领模式多元化、发展方向差异化之路就此全面展开。

　　防范科技创新带来的金融风险

　　科技金融的飞速发展也给金融监管带来了难题。一方面，金融业态的壁垒逐渐模糊，对当前混业经营、分业监管的模式带来了新的挑战。另一方面，量化交易一旦出现软件故障或计算偏差，有可能带来系统性的金融风险。

　　上海证券交易所交易管理部总监谢联胜坦言，计算机使证券交易逐渐电子化，新的通讯技术使信息传播更迅速和广泛，移动交易终端的普及使投资交易更加便捷，证券金融市场的交易规模、交易效率、市场的有效性都得到了大幅度提升和显著改善。但技术进步在助力行业发展的同时，也产生了一些负面影响。因此，如何管理技术进步，利用好新技术、新手段扬长避短，考验着每一个投资者的智慧。

　　中山证券研究所所长李国旺建议，在政策法规或海外市场突变时，一些量化交易加剧了市场的风险。所以，科技金融创新必须建立在符合国家法律法规的基础上。