军工混改+国产软件替代双概念加身 4股上涨有戏

　　近期，军工企业混合所有制改革和国产软件替代化无疑是A股市场上被谈论最多的两个概念，而两市的相关概念股也相应地走出了一波凌厉的上涨攻势。分析人士认为，从近期市场的动向来看，军工企业混改以及国产软件替代化仍将会是资金热捧的两大板块，相关个股值得继续关注。

　　如果说一只股票本身就是军工混合所有制改革的热点个股，同时它还具备国产软件替代化的概念，那无疑相当于为这支个股后市的上涨走势加上了一层双保险。那在两市的2000多只个股中，有没有股票同时兼具以上两个概念呢？根据网易财经梳理：卫士通、航天信息、太极股份、四维图新4只个股或是身兼两大热门概念的个股样本。

　　军工混改开辟新路径

　　军工集团在混合所有制改革领域近期动作频频。继中国兵器工业集团宣布推进无禁区改革后，兵装集团、航天科技集团也在部署以事业单位分类改革、军品科研生产能力结构调整为契机，全面推进各领域的深化改革工作。

　　此前，中国航天科技集团公司的下属企业，四维图新向腾讯正式转让部分股权，标志着军工企业混合所有制改革正式启动。而闽福发A近期公告将并购中国航天科工集团公司旗下孙公司南京长峰，探索军企、国资系统混合所有制改革新路径。

　　对此，军事科学院研究员、防务产业投融资专业委员会副理事长栾大龙表示，十大军工央企现在都已实现军民融合发展，除了军品的研发和系统集成涉及国家安全核心机密，暂时不会纳入混合所有制改革，其他的民品领域完全可以放开。

　　分析人士指出，军工板块的混合所有制改革将会是国企改革的重点和热点。目前军工企业在央企改革中最滞后，但政策障碍已经在逐步清除，军工也将成为央企改革受益最大的领域。

　　国产软件替代化空间广阔

　　继5月下旬拒绝微软win8系统之后，政府采购再向国产软件抛出“橄榄枝”。8月3日，《人民日报》英文Twitter连发两条消息称“中国政府采购部门已将赛门铁克和卡巴斯基从安全软件供应商的名单中剔除”，政府办公室批准使用的5个杀毒软件品牌分别为：奇虎360、启明星辰、北京江民、冠群金辰和瑞星。随后这一消息被路透社等多家国内外媒体转发。

　　华创证券TMT首席分析师马军认为，这两款外国安全软件出局，对外是维护国家信息安全，对内则是给国内安全软件厂商带来大好机会。

　　大同证券分析师张诚也表示，此国内网络安全概念类上市公司后继潜力巨大，“政府办公采购以及公共服务部门的大规模替代改造，将给国产云服务软硬件企业、操作及杀毒系统软件类上市公司带来持续的订单，并会在未来几年持续提升相关公司业绩”。

　　平安证券表示，创新与政策因素将驱动国产软件行业长期增长。一方面，政策春风频吹，IT国产化已经成为不可阻挡的潮流。“禁用Win8”只是开始，在信息安全上升为国家战略的背景下，相关补贴和支持政策落地值得期待。另一方面，创新始终是驱动行业长期增长的第一要素。移动支付、O2O、互联网金融等概念正为计算机行业注入新的活力。部分公司正从B2B转型B2C，从传统的软件供应商升级为移动互联平台运营商。在商业模式变革背景下，相关公司业绩成长想象空间已经打开。

　　4只个股双概念“加身”

　　卫士通：控股股东为中国电子科技集团公司。中国电子科技集团副总经理胡爱民在首届中国军工产融年会上表示，资本市场是开启混合所有制的良药。国有企业改革改制，建立混合所有制企业，离不开社会资本的参与。

　　根据有关消息，国产软件替代进口首先在和事业单位施行，而卫士通的业务几乎全部集中在和事业单位。这不但将为卫士通提供巨大的新增市场，而且，原有的客户如果替换在用的进口系统软件，必然牵扯到对过去已经安装使用的信息安全系统重新进行升级改造直至彻底更换，这同样也为卫士通提供了较大的机会。

　　太极股份：同样隶属于中国电子科技集团公司。

　　2013年9月27日，在工信部的指导下，国产主机系统产业联盟在京宣布成立。该联盟是我国首个面向关键应用领域的IT产业联盟，旨在推动主机、芯片、操作系统、数据库、中间件等领域IT企业的合作，建立中国自主的IT产业链，推动我国高端IT产品的应用推广，加速国家信息战略的自主化进程。太极股份为该联盟成员之一。

　　航天信息：控股股东为中国航天科工集团公司。闽福发A近期公告将并购中国航天科工集团公司旗下孙公司南京长峰，探索军企、国资系统混合所有制改革新路径。

　　航天信息早在2006年就曾参与到国家密码管理局商用密码应用技术体系研究总体工作组的研发工作中，并成为总体组的副组长单位、数字电视密码应用技术体系研究专项工作组的组长单位，以及电子交易、RFID、可信计算、物联网密码应用技术体系研究专项工作组成员单位。

　　四维图新：为中国航天科技集团公司下属上市公司，5月5日晚，四维图新（002405.SZ）发布公告称，已接受来自腾讯方面11.7亿元的战略投资，四维图新股东中国四维向腾讯转让7800万股无限售条件流通股，占总股本11.28%，收购完成后，腾讯成为四维图新的第二大股东。

　　四维图新自主开发了国内首套导航地图生产技术、动态交通信息处理与发布技术以及Telematics技术等行业关键技术。去年年底，四维图新公告称，公司领到由国家发展和改革委员会、工业和信息化部、财政部、商务部、国家税务总局联合颁发的“国家规划布局内重点软件企业”证书，依据该证书公司被确定为“2013-2014 年度国家规划布局内重点软件企业”。