上期有色金属指数周评:美加息预期升温 IMCI延续震荡
上周,上期有色指数IMCI受美国加息预期上升和国际油价上涨影响,处在窄幅震荡中,周涨幅0.47%,反弹9.91点,收于2123.96。品种方面,铜锌镍铝均窄幅波动,预计IMCI延续震荡走势。
图:上期有色指数(IMCI)行情走势
最近,中国4月规模以上工业企业利润同比增长4.2%,远不及前值11.1%。美联储鹰派言论此起彼伏,美国一季度实际GDP环比修正值上升0.8%,高于初值0.5%。美国经济二季度改善,美联储加息预期重新上升,美元指数大幅反弹,收于95.712,涨幅0.61%。英国退欧风险仍在无形中影响市场,不仅欧元区经济遭受拖累,英国一季度经济也颇受打击。布伦特原油07合约一度突破50美元/桶关口,对整体大宗商品市场利多。
铜:上周沪铜1607合约先抑后扬,低位震荡,处在35000-36000元/吨区间,周涨幅1.67%。成交与持仓量均下滑,短期获得5、10日均线支撑。沪铜重心上移,空头平仓明显。伦铜空头大幅平仓,从低位返升,迅速冲破5、10日均线压制,周内一度摸高至4727美元/吨,涨幅2.56%,减仓4000余手。
现货升水稳中有降,维持在升水40~80元/吨之间,成交先扬后抑。
锌:沪锌1607合约在14400-15000元/吨区间震荡,最低触14445元/吨,空头反复试探14500元/吨支撑,成交量增加33万手,周跌幅仅为0.03%。伦锌探底回升,低位企稳于1830美元/吨附近,随后开启升势至1904美元/吨,成交、持仓量上升。
上海0#现锌转至平水至升水40元/吨,贴水收窄30元/吨。
镍:上周伦镍盘报8420美元/吨,伦镍弱势震荡上行,伦镍跌破8500美元关口后运行于5-10日线之间,低位至8330美元/吨,上周持仓量微增2099手至25.1万手;沪镍主力1609合约上周一大幅下跌后震荡盘整,全周跌幅1.65%,成交量增加16.7万手、持仓量增加3.3万手。
现货1#电解镍周均价为66170元/吨,较前一周大跌1590元/吨,贸易商大量出货,不锈钢市场订单下降明显。
铝:沪铝主力上周五在12000元/吨一线震荡,周跌幅为1.73%,持仓量大减5.56万手,成交量增加30万手。短期铝基本面依然偏强,沪铝主力下方60日线支撑明显,上方20日均线承压。伦铝重心运行在1540~1560美元/吨区间。
现货铝锭社会库存大幅下降至45.7万吨,现货市场缺货明显,现货自升水20元/吨上升至150元/吨左右,货紧价挺特征明显,预计库存偏紧状态将会持续发酵。