国泰君安全天候指数今年以来表现稳健

　　上证报中国证券网讯 上证报从国泰君安处获悉，2022年以来，在权益市场大幅下跌、核心资产调整明显的背景之下，国泰君安全天候指数上涨0.05%，开年以来表现稳健。

　　据介绍，国泰君安全天候指数自发布以来，体现了一贯的稳健性和前瞻性。自2011年1月至2021年12月期间，国泰君安全天候指数年化收益率达到8.37%，年化波动率和最大回撤率分别仅为4.05%和-4.26%，夏普比率和卡玛比率分别为2.07和1.96，净值曲线走势平稳。

　　国泰君安认为，从投资者长期持有资产的角度，投资不仅要看最终结果，期间的收益实现路径也非常重要。大类资产配置的意义在于控制波动、提升夏普比、均衡年度表现，从而优化投资人的持有期综合回报，实现长期和可持续的投资。国泰君安全天候指数由国泰君安机构与交易业务委员会创新策略实验室研发，通过优化宏观风险暴露选择资产，并将全天候模型结合中国市场特色进行改进，使指数具有高收益风险比。

　　国泰君安相关负责人表示，国泰君安全天候指数覆盖中国的权益、债券、大宗商品、黄金以及美股等部分海外权益资产，上述标的资产存在长期的风险溢价，同时相关性较低，使得指数不仅具有分散化配置的效果，同时也覆盖经济增长风险、利率风险、通胀风险等多维度的宏观因子风险，有助于获得良好的风险溢价补偿。（谭一凡）