中国人寿苏恒轩：三大难题倒逼寿险业加快转型升级

　　上证报中国证券网讯（记者 韩宋辉）在疫情新常态背景下，作为我国经济的有机组成部分，人身险业面临哪些挑战，又该如何应对？近日，中国人寿总裁苏恒轩在寿险业转型发展峰会上指出，我国寿险业仍处在初级发展阶段，补偿式的发展接近尾声，眼下正面临三大难题：传统驱动红利消退、结构性矛盾及新业态冲击，这些都将倒逼寿险公司加快转型。

　　苏恒轩表示，寿险行业正经历由要素驱动转向效率驱动和创新驱动，如何尽快渡过新旧动能转换期至关重要。以投资收益为例，新冠疫情对全球经济造成的影响前所未有，在全球经济未全面恢复前，投资不确定性必然有所上升，导致资产驱动型的发展模式越来越难。

　　同时，就寿险业内部而言，最为突出的是结构性问题。苏恒轩分析称，在产品层面，保险产品同质、价格竞争严重的同时，一些领域由于种种原因缺乏关注，保险产品供给远远不足；在客户层面，部分客户被过度开发，购买保单达到5-8件，但也有大量客户仅有一件长险或短险。在区域层面，大中城市城区网点密布，而县和乡镇地区还存在大量空白。

　　不过，随着“构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”这一重大战略构想的提出，后疫情时代也为寿险业的转型升级提供了四大新机遇。

　　一是新需求成为提升保障水平新动力。国内大循环的启动离不开需求端的释放，研究表明，社会保障水平越高，消费动力越足。苏恒轩指出，寿险业必须深入思考的是，如何抓住参与和服务社会保障体系建设的机遇，以实现社会、企业以及客户价值的有机统一。

　　二是新市场打开寿险发展新空间。京津冀一体化、粤港澳大湾区、长江经济带等区域战略，城市群、都市圈的出现，打破了过去行政区域主导的人口、资源流通模式，势必带动寿险产品设计、销售、服务模式的改变。

　　三是新基建形成保险资金新风口。新型的基础设施建设、战略性新兴产业、城市化等迎来巨大投资空间，与保险资金的周期长、规模大、来源稳定等特点高度匹配。苏恒轩认为，寿险资金可通过布局5G基站建设、特高压、城际高速铁路和城市轨道交通等领域的投资，既形成稳定的长期回报，也缓解资负匹配缺口问题。

　　四是新技术加速转化为发展新动能。当前数字化、互联网化、智能化已在寿险企业得到长足发展和应用，数字化基础平台全空域、全流程、全场景、全解析和全价值的特点，正全面改变寿险业的产品、销售、服务及投资全价值链，对寿险公司决策、精算、财务、组织架构等各个管理环节产生深远影响。