建信理财总裁谢国旺:养老理财产品两大创新功能 满足不同年龄段客户需求

2021-12-08 07:57:15 来源:上海证券报 作者:张琼斯

  12月6日,首批4只养老理财产品面向四地投资者发售。在深圳,建信理财的首只养老理财产品受到投资者热捧:开售3小时募集资金20亿元,达到募集上限的一半。

  建信理财总裁谢国旺在接受上海证券报记者专访时表示,针对试点城市的年轻化特点,在产品营销过程中重点提升年轻群体养老规划的意识。投资策略方面,派出公司最强的投研团队负责养老理财产品的投资运作,制定了“风险性、收益性、流动性”三均衡投资策略。

  他表示,养老理财产品增加了更人性化的申赎规则和更灵活的流动性支持。其中,封闭式养老理财支持按月分红,开放式养老理财支持小额定投,两大创新功能可满足不同年龄段客户的流动性和投资需求,注重引导客户进行长期养老规划。

  试点产品真正突出“养老”属性

  上海证券报:养老理财产品试点已开展近3个月,建信理财的试点情况如何?

  谢国旺:在《关于开展养老理财产品试点的通知》正式发布后,建信理财总体工作推进速度较快,主要做的相关筹备工作包括:一是与多方进行沟通汇报,包括银保监会、深圳银保监局、深圳市政府、深圳市地方金融监督管理局等机构,协调资源并积极争取政策支持。

  二是优化产品方案,包括优化产品设计、积极储备资产和迭代系统功能等。

  三是产品销售准备,包括和建行深圳分行共同制定销售方案、进一步细分销售客群、针对重点客群进行定制化营销方案等。

  建信理财首只养老理财产品已于12月3日获得产品登记编码,12月6日正式发行。

  上海证券报:作为首批开展养老理财产品试点的机构,建信理财还承担着正本清源、研究发行真正具备养老功能的养老理财产品的任务。建信理财如何落实产品的“养老”属性?

  谢国旺:产品设计方面,建信理财以规范产品发展、鼓励长期持有、践行普惠理念、补偿养老需求、创新保障机制和突出投研能力等六方面为重要突破点,尤其是“平滑基金”的设置,为客户的养老资金安全保驾护航。

  建信理财首只养老理财产品“安享”为固定收益类、中低风险R2级、5年封闭式产品。产品设计践行普惠原则,1元起购,充分让利,不提超额报酬,运行1年后每月分红,单一个人投资者购买的所有养老理财总金额不超过300万元。

  在严格落实“平滑基金、风险准备金、减值准备”三重保障机制的基础上,采取CPPI、目标风险和目标日期等策略,控制组合波动,满足投资者长期养老需求。

  整体而言,“安享”系列养老理财产品将真正突出“养老”属性,有着更加注重保障长期投资收益、更好控制产品净值波动、更灵活的流动性支持等特点。

  更人性化的申赎规则

  和更灵活的流动性支持

  上海证券报:根据监管要求,参与养老理财产品试点的理财公司,应结合试点地区情况,稳妥有序开展试点。结合建信理财试点地深圳的具体情况及客户特征,公司如何设计产品和服务,使其更适应当地居民的养老需求?

  谢国旺:深圳作为养老产理财产品的试点城市之一,平均年龄33.4岁,公司结合这些特点进行几项重点安排。

  一是针对试点城市的年轻化特点,将在产品营销过程中重点提升年轻群体养老规划的意识,同时打造养老理财品牌的感知力和社会影响力。

  二是重点开展对公条线营销,针对高代发、大型企事业单位等客户开展定制化营销,探索与企业、社区、政府机构联合开展养老投教工作,助力养老产业发展。

  例如,建信理财联合建行深圳分行拜访多家企业,积极逐层将养老规划和养老意识传递到企业员工,扩大养老金融的覆盖面。

  上海证券报:发展养老理财产品,对于理财公司吸纳长期稳定资金、探索跨周期投资模式等提出了更高要求。建信理财将如何从培育投资者和产品设计两端共同发力,以适应养老金融业务的长期限特征?

  谢国旺:建信理财将从四方面加强投资者教育:一是加强渠道的培训教育,提升渠道销售人员的理财专业水平,再由渠道教育投资者,并为投资者在生命周期的不同阶段提供匹配的服务。

  二是发展投资者直接教育宣传,通过微信公众号等向投资者宣传投资理念和风险管理。

  三是及时与试点城市监管机构联动,做好政策解读和宣传引导,培育投资者长期价值投资、健康养老投资理念和文化,帮助投资者树立科学的风险观和收益观,对市场形成良好示范和带动。

  四是通过公共媒体宣传养老理财产品特殊属性,树立全社会共同认可的行为规范。

  关于产品设计,养老理财产品增加了更人性化的申赎规则和更灵活的流动性支持。其中,封闭式养老理财支持按月分红,开放式养老理财支持小额定投,两大创新功能可满足不同年龄段客户的流动性和投资需求,注重引导客户进行长期养老规划。

  最强团队

  负责养老理财产品投资运作

  上海证券报:建信理财对于养老理财产品将采取何种投资策略?产品的主要投资范围及各类资产的配置比例有何特点?

  谢国旺:投资策略方面,建信理财派出公司最强的投研团队负责养老理财产品的投资运作,该团队针对养老理财制定了“风险性、收益性、流动性”三均衡投资策略,旨在引导客户养老资金进行长期投资。

  具体而言,将根据公司成熟稳健的资产配置组合策略及多层次的风险保障机制,平衡产品安全性和收益性。同时,根据投资者生命周期和长期养老需求进行动态调整,持续监测并有效控制产品收益波动风险,满足投资者对养老资金安全性、收益性和长期性的要求。

  投资范围和资产配置方面,5年以上的投资期限意味着养老理财产品拥有跨周期、长期限投资的空间,支持高新技术等符合国家战略导向的产业发展并享受红利;择优配置建行集团严筛项目,重点配置先进制造业、清洁能源、科技创新等领域的市场化优质资产,加大对绿色债券、碳中和ESG优质资产配置,做稳产品收益。

  上海证券报:对于养老理财产品的支持性配套政策有何建议?

  谢国旺:一是建立个人养老账户制。结合2018年税延养老险试点工作的经验,推动建立以账户制为基础的个人养老金制度,参与人可在账户存续期内自主选择投资符合规定的金融产品,有助于提高居民管理个人账户的便利程度和个人养老金的投资效率。

  二是提供财税优惠支持。税收优惠对发展养老金融产品能起到有效的激励作用。通过税收减免和抵扣,可提高个人参与的积极性,鼓励大众养老“投资”意识及行为的养成。

  三是加强养老金融投资者教育。强调自愿参与、自主选择、风险自担。全民推广挑战巨大,需要社会各界进行广泛、长期、深入的养老金融教育,培育养老理财理念。