交易商协会通报三季度信评业务：部分机构跟踪评级滞后 评级质量控制不严

　　上证报讯（记者 金嘉捷）中国银行间市场交易商协会信用评级专业委员会最新发布的《2018年第三季度银行间债券市场信用评级机构业务运行及合规情况通报》指出，评级机构在评级作业管理、利益冲突审查、合规监督、评级质量控制等方面仍存在不足，并点名了部分评级机构。

　　通报指出，评级模型使用不当，跟踪评级滞后，评级质量控制不严。大公资信部分项目混用新旧版本评级模型，且新模型多个指标数据错误；上海新世纪评级模型中部分定量指标的赋值根据分析师主观判断进行大幅调整，评级模型使用不严谨，模型的参考作用未得到有效发挥。另外，联合资信、大公资信等评级机构仍然存在跟踪评级调整严重滞后、在企业违约前后短时间内大幅下调级别的情形，评级质量亟待提升。

　　此外，自律规则落实不力，调查访谈工作存在疏漏。经抽查项目发现，评级机构未严格执行《非金融企业债务融资工具信用评级业务调查访谈工作规程》，调查访谈工作质量有待提高，未有效保障评级所依据信息的及时性、充分性和可靠性。例如，大公资信个别项目组长未参与实地调查访谈；大公资信和东方金诚部分项目的现场访谈记录不完整，缺少访谈时间、被访谈对象等关键信息。

　　评级作业流程和合规监督方面，仍不到位。联合资信个别项目多份不同日期的信评委会议纪要内容完全重复，会议纪要流于形式，评级决策过程缺乏有效的质量控制；中诚信国际个别项目合同签订日及费用收取日晚于现场调查日期，业务流程合规管控不严谨；大公资信部分项目流程控制单存在错填、漏填、缺少签字等情形；东方金诚个别项目现场访谈人员与项目流程单、承诺书上的签名人员不符，评级流程管理机制和制度执行不到位，内部合规监督和检查有待加强。

　　利益冲突管理方面尚有欠缺，内控机制建设及执行不足。有评级机构在评级客户拓展中的个别项目通过其关联机构获得，且未设立有针对性的利益冲突管理机制；或是在评级业务、财务等关键岗位人员方面未与其全资子公司进行有效隔离，存在兼任情形，不利于保障信用评级的独立性。